Silicon Valley Banck: la evidencia que habría llevado a la quiebra a poderosas empresas

El 12 de marzo, Prashant Fonseka volaba a San Francisco desde Austin, Texas, con otros expertos en tecnología que regresaban de la conferencia South by Southwest. A mitad del vuelo, los reguladores estadounidenses anunciaron que el Gobierno aseguraría de que todos los depositantes del Silicon Valley Bank, que había quebrado el 10 de marzo, serían reembolsados en su totalidad.

El avión estalló en aplausos. “Fue lo más emocionada que he visto a gente en un avión”, dijo Fonseka, capitalista de riesgo de Tuesday Capital.

El dinero de todos estaba a salvo, pero el desastre en torno al Silicon Valley Bank, que había sido una pieza clave del ecosistema de las startups, fue un momento revelador para la industria tecnológica.

Si bien el anuncio del Gobierno dio a las empresas de arranque y a los inversionistas cuyo dinero había quedado atrapado en el banco la seguridad de que se les reembolsaría, el episodio expuso las vulnerabilidades de la industria tecnológica y puso al descubierto el comportamiento de señalar culpables de muchos de los que trabajan en ella.

La angustia por la quiebra del banco destacó lo dependiente que había sido la industria de startups de una sola institución. En Twitter, varios inversionistas en tecnología culparon de la situación a casi todos menos a sí mismos, y luego se sorprendieron de que tan pocos fuera de la industria simpatizaran con su situación.

Jason Goldman, tecnólogo y veterano de startups que ha trabajado en Twitter y Google, dijo que la implosión del Silicon Valley Bank “reveló unos problemas en la forma en que la industria se retrata al resto del mundo”.

Esto empeoró cuando los inversionistas y las startups perdieron pública y masivamente la fe en el Silicon Valley Bank, lo que generó pánico, dijo Goldman. Algunas de las “voces más fuertes de la comunidad inversionista” estaban posicionándose como las víctimas, no las pequeñas empresas que no podían pagar la nómina, dijo. “Planteó la cuestión de la hipocresía, ya que algunas de las voces más fuertes también eran las que habían estado repetidamente contra cualquier red de seguridad financiada por el Gobierno en otros contextos”, dijo.

Muchas empresas de arranque trabajaban con el Silicon Valley Bank porque se especializaba en prestar dinero a empresas jóvenes y riesgosas, algo que pocos bancos ofrecían. Por isión propia, el banco brindaba servicios a casi la mitad de todas las empresas de tecnología y ciencias de la vida respaldadas por capital de riesgo en Estados Unidos, y era el banco de más de 2 mil 500 empresas de capital de riesgo.

En una carta a los inversionistas vista por The New York Times, la empresa de riesgo Andreessen Horowitz dijo que aproximadamente la mitad de las startups en las que había invertido tenían relaciones bancarias con el Silicon Valley Bank.

Silicon Valley Bank también ofrecía préstamos a bajo interés a inversionistas y fundadores de startups que realizaban operaciones bancarias con él. Los créditos, declinados por bancos tradicionales, fueron utilizados para comprar viviendas multimillonarias, dijeron tres personas.

El fundador de una startup, que habló bajo condición de anonimato porque no se sentía cómodo revelando sus finanzas personales, dijo que el Silicon Valley Bank le otorgó un préstamo de 4 millones de dólares para su casa en San Francisco con una tasa de interés del 2.2 por ciento. Otros bancos estaban ofreciendo tasas del 3 por ciento y más.

El Silicon Valley Bank remitió las solicitudes de comentarios a la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC), que se negó a comentar.

Para muchos empresarios tecnológicos, la situación ansiosa terminó el 13 de marzo cuando ellos y sus empresas tuvieron a sus depósitos bancarios, que habían estado congelados durante más de 72 horas. Bryan Lord, director ejecutivo de la empresa de dispositivos médicos Pristine Surgical, dijo que él y el controlador de su empresa de arranque pasaron más de cinco horas ese día tratando de sacar el dinero de la empresa del banco, teniendo que esperar por la fila digital.

“Te acercabas y te sacaban”, dijo. Finalmente pudo retirar los millones de dólares que tenía su startup en el banco. “Brincamos de alegría cuando pudimos hacerlo”, dijo.

ERIN GRIFFITH Y MIKE ISAAC

THE NEW YORK TIMES